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什么是外汇套利?
什么是外汇套利?

      由于外汇市场中不同货币和不同利率之间的相关性,外汇市场中套利和套期保值交易是可能的。今天我们来学习一下外汇套利。

  

什么是套利?

什么是外汇套利?(图1)

  

    在外汇交易中,套利知识是投资者的法宝。套利,又称价差交易,又称利息套利,是指买入或卖出某种外汇品种,同时卖出或买入另一种相关品种,从而形成价差,获利。具体来说,外汇交易员购买低价外汇产品,同时出售那些高价外汇产品,从两种产品价格之间的变化关系中获利。

  在早期的外汇市场中,套利组合主要基于国家之间由于地理和时间差异而产生的汇率差异。目前市场上主要流行的套利交易实际上属于套利交易,利用外币之间的储蓄利率差异赚取更高的利息收入。这是一种低风险的盈利方式,盛行于2008年的金融风险期。

  外汇交易套利的两种方式是什么?

  外汇套利有两种方式,一种是利差套利,一种是货币对套利。

  价差套利

  用一个没有隔夜利息的外汇交易平台和一个有隔夜利息的平台对冲,这样汇率波动就不会造成盈亏,然后从有隔夜利息的平台赚取利息。由于保证金制度可以用于外汇交易,因此可以利用杠杆多次赚取利息。

  货币对套利

  由于当今经济全球化中许多国家货币之间的相关性,用货币对进行套期保值交易可以降低系统性风险,获得相对稳定的回报。目前世界外汇市场以美元计算,所有外币以美元作为相对汇率升降。强势美元意味着弱势外币;如果外币强势,美元弱势。简单来说,美元的涨跌影响着所有外币的涨跌。

  所以,如果你看好一种货币但又想降低风险,就需要同时卖出一种看跌的货币。买入强势货币,卖出弱势货币。如果估计正确,美元疲软,买入的强势货币就会上涨;即使估计错误,美元走强,买入的货币也不会跌太多。已经卖出去的弱势货币大幅下跌,亏损少收益多,总体上还是可以盈利的。

  虽然套利在很多情况下可以降低风险,但并不意味着套利可以让交易者无风险获利。如果不仔细分析汇率的变化趋势,为了赚取息差而贸然入市,不设置合理的止损,那么“套利”的风险极高。